Introdução
Esta ferramenta estima a taxa mensal implícita em uma compra parcelada com prestações iguais, sem entrada. Ela é útil quando o anúncio informa o preço à vista e as parcelas, mas não destaca a taxa de juros.
O que é
Taxa implícita é a taxa que iguala o valor presente das parcelas ao preço à vista. Como a taxa aparece dentro de uma potência, a calculadora precisa encontrá-la por aproximação numérica.
Como funciona
O sistema usa o método de Newton-Raphson, com derivada numérica, para ajustar uma taxa inicial até que o valor presente das parcelas fique suficientemente próximo do preço à vista.
Fórmula utilizada
PV = PMT × [1 − (1 + i)^−n] / i
- PV = preço à vista
- PMT = valor de cada parcela
- n = quantidade de parcelas
- i = taxa mensal procurada por iteração
Exemplo prático
Preço à vista de R$ 2.000 e pagamento em 12 parcelas de R$ 200, sem entrada.
- A soma nominal das parcelas é R$ 2.400, mas isso não é a taxa.
- Cada parcela é trazida a valor presente por uma taxa candidata.
- A taxa é ajustada até o valor presente total se aproximar de R$ 2.000.
A taxa mensal implícita fica próxima de 2,9% ao mês. Esse resultado não equivale necessariamente ao CET da operação.
Como interpretar o resultado
Use a taxa encontrada para entender o custo financeiro das parcelas e comparar cenários com a mesma estrutura. Para propostas de crédito, ainda é necessário comparar o CET, que pode incluir despesas ausentes no preço parcelado.
Limitações da simulação
- Supõe parcelas iguais, mensais, sem entrada e pagas ao fim de cada período.
- Se a soma das parcelas não superar o preço à vista, a ferramenta retorna zero.
- Não inclui tarifas, tributos, seguros ou fluxo de caixa com datas irregulares.
- Métodos iterativos podem exigir tratamento adicional para cenários extremos ou inválidos.
Perguntas frequentes
Dividir o acréscimo total pelo número de parcelas dá a taxa?
Não. Essa conta ignora que o saldo é amortizado ao longo do tempo. A taxa deve igualar o valor presente do fluxo ao preço à vista.
A taxa encontrada é o CET?
Não necessariamente. Ela considera apenas preço à vista, parcelas e prazo informados.
A calculadora aceita entrada?
Não nesta versão. Se houver entrada, o valor e o momento desse pagamento precisam integrar o fluxo de caixa.
Fontes e referências
- Metodologia de financiamento com prestações fixas — Banco Central do Brasil
- Calculadora do Cidadão — Banco Central do Brasil
Última revisão editorial: 2026-09-28